ČNB dnes rozhoduje o výši proticyklické kapitálové rezervy 1,25 %
2 min. čtení
Redaktor Banky.cz
Bankovní rada České národní banky dnes znovu projedná nastavení sazby proticyklické kapitálové rezervy, která má chránit úvěrový trh a finanční stabilitu. Aktuálně platí sazba 1,25 % (od července 2024) a podle listopadového vyjádření ČNB odpovídá očekávaným rizikům v bilancích bank. Rezerva se tvoří v době růstu úvěrů a v horších časech kryje ztráty, aby bankovní systém zůstal odolný. Pro běžného klienta jde o preventivní nástroj, který má zajistit, aby banky mohly poskytovat financování i v období ekonomického ochlazení.
Co si z článku odnést
- Bankovní rada ČNB dnes rozhoduje o dalším nastavení proticyklické kapitálové rezervy.
- Od července 2024 je platná sazba 1,25 %.
- Rezerva se tvoří v době růstu úvěrů a používá se ke krytí ztrát při poklesu ekonomické aktivity.
- Vytváření rezervy může zpomalit růst úvěrů, zejména těch rizikovějších.
- Na listopadovém jednání zaznělo, že se rizika v bilancích bank zvýšila, ale odpovídají očekávání ČNB a současné nastavení je pokrývá.
Novinky ze světa hypoték, půjček či výhodné nabídky přímo na váš e-mail
Proč ČNB využívá proticyklickou kapitálovou rezervu
Proticyklická kapitálová rezerva má zabránit přenosu případných problémů finančních institucí do ekonomiky. Když úvěry rostou příliš rychle a spolu s tím se zvyšuje systémové riziko, banky i další úvěrové instituce mají vytvářet dodatečný kapitálový polštář. Ten se pak v horších časech použije na krytí úvěrových ztrát, aby banky mohly dál poskytovat financování a trh se zbytečně „nezasekl“.
V praxi to znamená, že v období nadměrného růstu úvěrů se kapitál v bankách navyšuje a v dobách slabší ekonomické aktivity se naopak uvolňuje. Samotné vytváření rezervy se přitom může projevit i tím, že se zpomalí tempo nového úvěrování — obzvlášť v rizikovějších segmentech, kde jsou instituce na kapitálové požadavky nejcitlivější. Je to taková brzda: když se úvěrový trh „nafukuje“, má ho držet v rozumných mezích.
Proticyklická kapitálová rezerva funguje jako bezpečnostní polštář, který se buduje v dobrých časech a využívá v obdobích napětí na úvěrovém trhu.
,,Rozhodování o proticyklické kapitálové rezervě je pravidelné čtvrtletní opatření ČNB, jehož smyslem je zabránit přenosu případných problémů finančních institucí do ekonomiky”
Co je předmětem dnešního rozhodnutí
Bankovní rada ČNB dnes rozhodne o výši sazby proticyklické kapitálové rezervy, která se nastavuje v pravidelných, čtvrtletních intervalech. Na posledním jednání v listopadu člen bankovní rady Jakub Seidler upozornil, že se rozsah rizik v bilancích bank zvýšil. Zároveň ale doplnil, že tento vývoj odpovídal očekávání ČNB a že současné nastavení proticyklické kapitálové rezervy rizika pokrývá. Právě to je důležitý kontext pro dnešní verdikt, který má udržet stabilitu úvěrového trhu i v dalších měsících. Co z toho plyne pro běžného klienta bank? Hlavně to, že jde o preventivní opatření, které má bankovní systém udržet odolný.
Jak se rezerva používá v různých fázích cyklu
- Při růstu úvěrů instituce rezervu tvoří, aby omezily akumulaci rizik a měly polštář pro horší časy.
- Při poklesu aktivity a růstu úvěrových ztrát je rezerva využita pro krytí ztrát a zmírnění dopadů na ekonomiku.
,,Vytváření proticyklické rezervy může přirozeně zpomalit růst úvěrů, zejména těch rizikovějších, jde ale o nástroj na ochranu stability trhu”
Porovnat nabídky hypoték a úvěrů na bydlení
Od července 2024 je sazba proticyklické kapitálové rezervy stanovena na 1,25 %. ČNB výši sazby posuzuje pravidelně, ve čtvrtletních intervalech, a průběžně tak reaguje na vývoj rizik v úvěrovém cyklu. Přehled o rezervě ČNB drží transparentně, včetně metodiky a aktuálního nastavení, na svých stránkách — například v sekci věnované proticyklické kapitálové rezervě na cnb.cz.
Vytváření rezervy se může projevit zpomalením růstu úvěrů, zejména těch rizikovějších. To je mimochodem záměr: nástroj brzdí nadměrný úvěrový boom a chrání bankovní bilance pro případ hospodářského ochlazení. Když se ekonomická aktivita zhorší a úvěrové ztráty vzrostou, rezerva se uvolní, aby banky měly kapacitu tyto ztráty absorbovat a udržely financování dostupné.
Vyšší kapitálové požadavky v době úvěrového boomu mohou krátkodobě zdražit či omezit rizikovější financování, dlouhodobě ale snižují pravděpodobnost vážných problémů bankovního sektoru.
Zdroj: ČTK