Question 1

⭐ Mohu darovat akcie a fondy?

Accepted Answer

Dobrý den,
akcie lze darovat druhému. Dary v rámci rodiny jsou osvobozeny od daní (nehledě na lhůtu 3 roky). Poplatky za převody investic na jinou osobu jsou dle sazebníků vašeho brokera.

Question 2

⭐ Prodělávám na investicích

Accepted Answer

Dobrý den,
nedílnou součástí investování je možné riziko ztráty. Platí přímá úměra - čím vyšší potenciální výnos, tím vyšší riziko. Investovat byste měla jen takové peníze, o které můžete přijít. Bez podrobného prostudování vašeho portfolia Vám nedokáži říci, jestli je ztráta 40 000 Kč na dnešní poměry válečné krize moc nebo málo (na milionovém portfolio by to např. bylo jen 4%). 
Poslední rok jsou všichni pod mediální masáží, že každý musí investovat. Já si to nemyslím. Určitě platí, že kdo neinvestuje, nese ztrátu ze znehodnocení úspor inflací. Kdo investuje, může mít ztrátu ještě vyšší (jako např. Vy ní), může mít z investic/ztrát vyloženě špatný pocit až zdravotní komplikace (je-li pro Vás pomyšlení na ztrátu problematické), atd. Za poslední roky se mnoho lidí stalo obětí podvodníků (internetové investice) či neslo ztrátu v důsledku covidu/války na Ukrajině. Většina těchto problémů byla z neznalosti či nevyzrálosti investorů. 
Investovat má obecně smysl, ale je třeba počítat s rizikem ztráty a mít pevné nervy. Pokud byste měla zájem, mohu Vám nabídnout osobní poradenství (980 Kč/hod). Během hodiny bychom spolu prošli vaše portfolio a řekli si, které tituly ztrátu pravděpodobně rychle umažou (lepší držet) a které nikoliv (lepší prodat). Případně mne prosím kontaktujte přes email petr.jermar@banky.cz

Question 3

⭐ Nákup akcií

Accepted Answer

Dobrý den,
jde o běžnou praxi - se zakoupenými akciemi můžete volně nakládat (prodat je či držet).

Question 4

⭐ Jak prodat akcie z kuponové privatizace

Accepted Answer

Dobrý den,
akcie je třeba nejprve převést z tzv. nezařazené evidence na vlastní majetkový účet u CDCP. K tomuto úkonu je třeba si vybrat zprostředkovatele/brokera a uzavřít s ním komisionářskou smlouvu (např. Fio banka). Následně budete moci veřejně obchodovatelné akcie prodat na burze.

Question 5

⭐ Dědictví akcií

Accepted Answer

Dobrý den,
pokud jste doteď se svými akciemi neobchodoval, účet u CDCP zřízen nemáte a vaše akcie jsou vedené v tzv. nezařazené evidenci.

Question 6

⭐ Neznámá investiční firma

Accepted Answer

Dobrý den,
stav vaší nejmenované firmy si můžete ověřit např. na portálu justice.cz dle IČ.

Question 7

⭐ Finanční deriváty

Accepted Answer

Dobrý den,
finanční deriváty vyučuje na Fakultě financí a účetnictví (VŠE) doc. Petr Dvořák - doporučuji jeho přednášky a literaturu.

Question 8

⭐ Zlato

Accepted Answer

Dobrý den,
a nebylo by lepší investovat do oblasti, které velmi dobře rozumíte? Přístup "chtěl bych investovat do oblasti ve které jsem laik" obvykle k úspěchu/výnosu nevede. Investice do fyzického zlata má velké transakční náklady (čím menší slitek, tím vyšší náklady). Hodnotnější slitky (např. 0,5 kg) s aktuální cenou cca 0,75 mil. Kč je zase rizikové přechovávat doma (platil byste min. bezpečnostní schránku v bance). 
Abyste na investici (zlato, akcie, nemovitosti, komodity) vydělal, je nutné kupovat v období nízkých cen a prodávat na vrcholu. Tedy kdo např. zlato nakoupil před útokem Ruska na Ukrajinu, vydělal za pouhý měsíc 10%. Naopak kdo si před měsícem koupil akcie bank, prodělal za jediný měsíc 20-30%. S tím jak se bude situace uklidňovat, porostou ceny akcií a poklesne cena zlata.

Question 9

⭐ Investovala jsem do dluhopisů

Accepted Answer

Dobrý den,
konzervativní investice do státních dluhopisů se bohužel v současné době velmi nevyplácejí. Tyto produkty ztrácí na hodnotě z důvodu extrémně nízkých zisků z úroků. Spíše bych peníze přesměroval z dluhopisů do akcií. Nicméně v případě akcií je třeba počítat s rizikem (nevíme, jak se bude vyvíjet ruská agrese na Ukrajině).

Question 10

⭐ Investice do autorských práv

Accepted Answer

Dobrý den,
o žádném takovém subjektu na českém trhu bohužel nevím. V zahraničí jsou investiční fondy, které do autorských práv investují. Např. skupují práva hudebníků na vydávání jejich hudby (naposledy takto prodal práva Bob Dylan).

Question 11

⭐ Investoval jsem do státních dluhopisů

Accepted Answer

Dobrý den,
o jaké dluhopisy které země se jedná? Cena peněz během posledního roku dramaticky vzrostla, tedy pokud jste např. investoval do dluhopisů ČR s úrokem 2% na 10 let, pak by jejich tržní hodnota nebyla dnes příliš uspokojivá z důvodu zcela minimálního výnosu v době, kdy můžete investovat do výrazně výnosnějších produktů.

Question 12

⭐ Akcie z kuponové privatizace

Accepted Answer

Dobrý den,
akcie máte pravděpodobně v tzv. nezařazené evidenci CDCP. Požádejte u CDCP o výpis z nezařazené evidence.

Question 13

⭐ Chci investovat bez rizika

Accepted Answer

Dobrý den,
zatímco bankovní vklad do cca 2,5 mil. Kč je vždy bez rizika a s jasně stanoveným úrokem, investice jsou vždy rizikové a výnos není zaručen. Platí "čím vyšší očekávaný výnos, tím vyšší riziko". Toto pravidlo platí stejně spolehlivě jako Archimédův zákon a není ho možné nikterak ošálit. Musíte si sama stanovit preference.
Bankovní vklad - jistá 4% bez rizika (tedy oproti současné inflaci 11% ztráta 7%)Investice - možný výdělek např. u akcií i nad 10% ročně, ale s rizikem ztrátyPříklad: kdo koupil akcie Erste před vypuknutím války na Ukrajině, tratil za pouhý měsíc přes 30%. Kdo koupil stejné akcie minulý týden, vydělal za pouhý týden přes 10%. 
Rozumně a dlouhodobě zainvestované peníze do akcií by Vám měly úspory před inflací ochránit. Je ale třeba mít pevné nervy a dlouhý investiční horizont (min. několik let).

Question 14

⭐ Změna brokera

Accepted Answer

Dobrý den,
a máte akcie skutečně na majetkovém účtu banky nebo na majetkovém účtu u CDCP a banka je pouze v roli brokera/prostředníka? V případě akcií na majetkovém účtu u CDCP si stačí vybrat jinou banku a podepsat s ní komisionářskou smlouvu. Je třeba si vybrat takovou banku, která je účastníkem trhu CDCP.

Question 15

⭐ Daní se akcie a dluhopisy?

Accepted Answer

Dobrý den,
akcie a dluhopisy - daní se zisk (rozdíl mezi prodejní a nákupní cenou), přičemž od zdanění jsou osvobozeny příjmy do 100 000 Kč/rok. Taktéž se daně neplatí, pokud cenné papíry držíte min. 3 roky. Příjem z SVJ je soustavnou činností a daní se (nemáte-li tento příjem daně srážkovou daní - např. u DPP do 10 000 Kč/měsíc).

Question 16

⭐ Sberbank cenné papíry

Accepted Answer

Dobrý den,
v rámci garančního systému finančního trhu jsou pojištěny pouze vklady (nikoliv investice). Pokud jste měl cenné papíry vedeny na svém majetkovém účtu u CDCP a Sberbank byla pouze prostředníkem, krach Sberbank se Vás nedotkne a stačí si najít jiného prostředníka/brokera, který Vám zajistí přístup k majetkovému účtu v CDCP. V jiném případě (cenné papíry vedeny v majetku Sberbank) bude vše komplikovanější - doporučuji vyčkat na další info od Sberbank.

Question 17

⭐ Akcie CDCP

Accepted Answer

Dobrý den,
nejlepší by bylo tento dotaz směřovat přímo na vašeho brokera (Expobank). Případně byste měl v aplikaci Expobank (skrz kterou provádíte nákupy) vidět číslo svého majetkového účtu u CDCP (jsou-li akcie vedeny na vaše jméno u CDCP). Taktéž jste případně musel podepsat žádost o založení majetkového účtu v CDCP.

Question 18

⭐ Mám prodat fondy?

Accepted Answer

Dobrý den,
bez konkrétně zmíněných investičních produktů nelze doporučit, zdali je lepší je držet či prodat (je třeba ověřit, o jaké investice se jedná, v jaké oblasti, v jaké zemi/měně, atd.). V rámci osobní konzultace (980 Kč) Vám mohu všechny fondy zhodnotit a dát doporučení. V případě zájmu mne kontaktujte prosím přes email petr.jermar@banky.cz

Question 19

⭐ Akcie z kuponové privatizace

Accepted Answer

Dobrý den,
máte-li akcie z kuponové privatizace v tzv. nezařazené evidenci CDCP, budete si muset nejprve vybrat brokera/prostředníka, pomocí kterého převedete akcie na váš majetkový účet (který Vám bude nejprve zřízen). Bez osobní návštěvy v ČR se toto bohužel neobejde. Doporučuji Fio banku.

Question 20

⭐ Akcie z kuponové privatizace

Accepted Answer

Dobrý den,
ve vašem dotazu jste psal "z kuponové privatizace vlastním nějaké akcie". Toto je příliš široký pojem, je třeba specifikovat konkrétní firmu (např. ČEZ, atd.).

Question 21

⭐ Chci investovat do rublu

Accepted Answer

Dobrý den,
chcete opravdu podporovat vlastními penězi zemi (Rusko), která napadla vašeho souseda? Rusku jako emitent Rublu se dopouští válečných zločinů (střelba neřízenou municí na nevojenské cíle), porušuje ženevské konvence (útok na jadernou elektrárnu) a hrozí dalším postupem až ke hranicím bývalého Sovětského svazu (opětovná okupace ČR?). 
Mně pak investice do Rublu přijde nejen nemorální ale hlavně proti pudu sebezáchovy. Nehledě na ztráty a možné zisky se od Ruska odvrátil celý civilizovaný svět (včetně Číny) a Rusko tak míří k bankrotu. Hodnota ruských bankovek se tak začíná nebezpečně přibližovat ceně toaletního papírů. 
Kdybyste i přesto dále chtěl investovat do ruské měny, tak je potřeba vždy zvážit i míru inflace dané měny. Ta v tržním prostředí ovlivňuje vzájemné kurzy měn! Česká inflace dosahuje aktuálně 10-15%, odhady v Rusku v roce 2022 očekávají inflaci až 24%. Vloni kdy se česká inflace držela kolem 3%, tak ruská inflace dosáhla 8,4%. 
Ruské úrokové sazby vkladů se drží výše než české, ale je v současné geopolitické situaci je potřeba počítat i s možností znárodnění vkladů občanů EU u ruských bank. Nebo minimálně s možností úřední blokace výplat, které by znamenaly nelikviditu investice. Domnívám se tak, že i čistě z ekonomického pohledu je vámi uvažovaná investice spíše odkázána ke ztrátovosti.

Question 22

⭐ Akcie z kuponové privatizace

Accepted Answer

Dobrý den,
hodnotu veřejně obchodovatelných akcií si můžete ověřit na pražské burze (pse.cz). U neveřejně obchodovatelných akcií je případná prodejní cena věcí dohody mezi prodávajícím a kupujícím (kupujícího si navíc musíte sám vyhledat - na trhu nepůsobí market maker, který by měl povinnost od Vás akcie vykoupit).